Gå til hovedinnhold

Månedsrapport for fondsporteføljen oktober 2021

Dette er en månedsrapport om hva som har skjedd den siste måneden i min fondsportefølje. Jeg gir en kortfattet informasjon om utviklingen i aksjemarkedene, forteller om eventuelle endringer i porteføljen, gir en detaljert oversikt over porteføljen og om hvert enkelt aksjefond, avkastning siste måned, lister hvilke aksjefond jeg følger med på og kommer til slutt med noen oppsummerende tanker om det jeg oppfatter et viktig å få fram om det som rører seg av trender og utviklingstrekk i markedene. 

Investing should be more like watching paint dry or watching grass grow. If you want excitement, take $800 and go to Las Vegas. (Paul Samuelson)

 

Utviklingen i de aktuelle aksjemarkedene i oktober 2021

Utviklingen i aksjemarkedene styrer avkastning i de aksjefond både jeg og andre sparer i. For å dekke porteføljen indikativt, viser jeg utviklingen på S&P 500 (USA), Nasdaq (Teknologibørsen i USA), Hang Seng (Hong Kong - Asia), FTSE 100 (London - Europa), OMXN40 (Norden) og Hovedindeksen (Oslo Børs).

Alle indekser er klippet fra E24 Børs. Farge: Rød (negativ totalutvikling for måned) Farge: Grønn (positiv totalutvikling for måned)

Kort oppsummering indekser siste måned og YTD (Year To Date):

  • GRØNT i det meste av verden! Og husk at september var knallrød.
  • De amerikanske børsene er grønne og har steget mellom 4-6 %. Var korreksjon ned i september. Nå er det blitt til "Årets beste måned på Wall Street".
  • I Asia har børsen også nå blitt grønn, men fremvoksende markeder er svekket ytterligere.
  • Oppgang og grønt i Europa.
  • Norden er grønt og har nesten gjeninnhentet korreksjon på 6 % i september.
  • Oslo Børs er også grønn, men oppgangen er noe mer beskjeden enn for hele Norden.
  • De sentrale indeksene, som er listet under, har en nedgang på mellom 4-6 % i september.

  • MSCI World (Verdensindeksen) har gitt av avkastning på 18,20 % (YTD).
  • MSCI Europe (Europa-indeksen) har gitt en avkastning på 13,65 % (YTD).
  • MSCI Nordic Countries (Norden-indeksen) har gitt en avkastning på 17,79 (YTD).
  • MSCI Emerging Markets (Fremvoksende markeder) har gitt en avkastning på -2,68 % (YTD).
  • MSCI World/Information Tech (Teknologi-indeksen) har gitt en avkastning på 19,51 % (YTD).
  • MSCI World/Energy (Energi-indeksen) har gitt en avkastning på 43,15 % (YTD).
  • MSCI World/Financials (Finans- og bankindeksen) har gitt en avkastning på 29,47 % (YTD).
  • S&P Global Clean Energy (Bærekrafts-indeksen) har gitt en avkastning på -10,24 % (YTD).
The stock market is designed to transfer money from the active to the patient (Warren Buffett)

Endringer i porteføljen

  • Det er lagt til et nytt indeksfond i porteføljen, da jeg ønsker å kjøpe mer i fremvoksende markeder. Dette er i dag dekket inn i fondet KLP AksjeVerden indeks (85 % globalt - 15 % fremvoksende), men jeg finner det mer oversiktlig nå og kjøpe dette direkte i KLP Aksje Fremvoksende Markeder Indeks II. Hos Morningstar vil du finne at dette fondet har en P/E (Price over Earnings) på 12,33, noe som betyr at aksjene i fondet er rimelig. P/E er en forkortelse for Price/Earnings, og viser forholdet mellom en bedrifts markedsverdi/aksjekurs og årsresultat (inntjening). Tilsvarende verdi for det globale aksjefondet KLP AksjeGlobal Indeks V er 18,49. 

    Prisen for fondsandeler i KLP Aksje Fremvoksende Markeder Indeks II er på nivå med nivået for 1 år siden.
Den langsiktige planen ser for øvrig slik ut:
  • Jeg har i praksis 5 indeksfond i porteføljen, som dekker de fleste regioner og børser i verden. Hovedvekten i mine investeringer framover kommer til å ligge her.

  • Indeksfondene er:
    • KLP AksjeVerden Indeks som egentlig er en konstruksjon av 2 andre indeksfond:
      • KLP AksjeGlobal Indeks V (ca 85 %)
      • KLP AksjeFremvoksende Markeder Indeks II (ca 15 %)
    • KLP AksjeGlobal Small Cap Indeks II
    • KLP AksjeEuropa Indeks III
    • KLP AksjeNorden Indeks
Owning a diversified portfolio of stocks and holding it for the long term is a winner's game. Trying to beat the stock market is theoretically a zero-sum game (for every winner, there must be a loser), but after the substantial costs of investing are deducted, it becomes a loser's game. Common sense tells us--and history confirms--that the simplest and most efficient investment strategy is to buy and hold all of the nation's publicly held businesses at very low cost. The classic index fund that owns this market portfolio is the only investment that guarantees you with your fair share of stock market returns. (John Bogle)
  • Gjennom aksjefondene, og da ikke minst gjennom indeksfondene i min portefølje, eier jeg aksjer i over 9000 små, mellomstore og store selskaper i hele verden. Detaljene kan du se i et regneark delt med Google Drive. Dette anser jeg som en god spredning av mine beskjedne sparepenger. Jeg er også tilfreds med fordelingen på såkalte vekst- og verdiaksjer, noe som vises mer i detaljert lenger nede i rapporten (aksjestil), basert på analyseverktøy fra Morningstar.

  • Og noe av mitt hovedbudskap er at de fleste bør ha et globalt indeksfond som fundament i sin portefølje!
  • Strategien for fondsporteføljen er forholdsvis enkel:
    • Indeksfond: ca 70 %  av porteføljen. Her vil det sjelden bli gjort endringer og hovedvekten ligger på globale indeksfond.
      Se lenger nede for oversikt og detaljer!

    • Aktivt forvaltede fond: ca 30 % av porteføljen. Her vil det tidvis bli bytte av fond, men planen er pr i dag satt opp slik:
      • 1 faktorfond - Fondstypen er en mellomting mellom indeksfond og aktivt forvaltede fond. Disse fondene lar algoritmer bestemme hvilke selskaper de skal investere i, basert på en rekke faktorer ved selskapene som verdi, størrelse, momentum og lav volatilitet/svingning. 
      • 1 utbyttefond - Fondstypen kjøper typisk aksjer på Oslo Børs, der det legges hovedvekt på defensive egenskaper som kvalitet og utbytte. 
      • Bransjefond - Fondstypen dekker typisk bransjer som teknologi, energi, bærekraft, helse, bioteknologi og eiendom. Mitt krav til slike fond, er at disse skal være bredt globalt eksponert og ha minst 3-4 stjerner hos Morningstar.
        Pr i dag investerer jeg i bransjefond innen finans og teknologi.

        Se lenger nede for oversikt og detaljer!
First, get diversified. Come up with a portfolio that covers a lot of asset classes. Second, keep your fees low. That means avoiding the most hyped but expensive funds. Third, invest for the long term. Just invest in index funds (Jack R. Meyer, former president of Harvard)

Porteføljeoversikt

Avkastning siste måned/år for aksjefondene

Her følger en oversikt fra min Portfolio Manager hos Morningstar (gratis å opprette og bruke) over avkastning for fondene, sortert på høyest avkastning så langt i år. Du kan også se hvordan fondet har gjort det siste måned, samt akkumulert for de 3,5 og 10 siste årene.

Porteføljedata: Avkastning, Aksjestil (vekst/verdi), Selskapsstørrelser, Sektorer og Regioner

Data er basert på at porteføljen inkludert fordelingen av fondene vedlikeholdes i Portfolio Manager hos Morningstar (gratis å opprette og bruke) og analysene gjøres ved hjelp av verktøyet X-Ray. Det betyr at hvis et fond er lagt til eller tatt ut i løpet av året, så vil denne avkastningen kun være veiledende basert på porteføljedata pr dags dato. Det sier allikevel litt om hvordan porteføljen trender og historisk sett har "levert". Den korrekte avkastning vil du naturlig finne på din fondsplattform, men Morningstar gir deg som fondssparer veldig gode analyseverktøy for å utvikle og vedlikeholde din portefølje. Helt gratis!

Vil du lære mer om hvordan du selv kan bruke et slikt porteføljeverktøy?

Detaljert oversikt over aksjefondene i porteføljen

Alle henvisninger er til Morningstar , der også data/grafer er hentet. Grafene viser fondets prestasjon sett i forhold til aktuell indeks de siste 12 måneder.

Data er oppdatert pr 01.11.21.

Se totaloversikt over mine aktivt forvaltede fonds 10 største investeringer delt med Google Drive (Excel-format), inkludert antall posisjoner/aksjer i hvert enkelt aksjefond, oversikt over antall selskaper i indeksfondene og totalt for porteføljen.

KLP AksjeVerden Indeks (Globalt indeksfond som inkluderer fremvoksende markeder) - er et fond i fond som investerer i de indeksnære fondene KLP AksjeGlobal Indeks I og KLP AksjeFremvoksende Markeder Indeks I. Fordelingen mellom de underliggende fondene er omtrent 85-90% i KLP AksjeGlobal Indeks I og 10-15 % i KLP AksjeFremvoksende Markeder Indeks I. Investerer i ca 2700 selskaper i alle markeder.
KLP AksjeGlobal Small Cap Indeks II (Globalt indeksfond) - er et indeksfond og tilføringsfond som investerer minimum 85 prosent av sine midler i verdipapirfondet KLP AksjeGlobal Small Cap Indeks I, som har som målsetting å oppnå en avkastning tilnærmet lik fondets referanseindeks (MSCI World Small Cap NR USD). Investerer i over 4000 små og mellomstore selskaper.
KLP AksjeEuropa Indeks III (Europeisk indeksfond) - er et fond som investerer hovedsakelig i aksjemarkedet i Europa. Fondet tar sikte på å oppnå en avkastning tilnærmet lik dette markedet. 
KLP Aksje Fremvoksende Markeder Indeks II (Fremvoksende markeder indeksfond) - er et indeksnært aksjefond. Fondet investerer i aksjer notert i fremvoksende aksjemarkeder. Noen land med stor vekt i fondet er Kina, Sør-Korea, Taiwan, Brasil, Sør-Afrika, India, Russland og Mexico. Fondet tar sikte på å oppnå en avkastning tilnærmet lik disse markedene.
KLP AksjeNorden Indeks (Nordisk indeksfond) - er et indeksnært aksjefond. Fondet investerer i nordiske aksjer og tar sikte på å oppnå en avkastning tilnærmet lik den nordiske referanseindeksen. 

Storebrand Global Multifactor (Globalt faktorfond) -har som mål å oppnå langsiktig meravkastning ved å investere i globale, velutviklede aksjemarkeder. Fondet er et modellbasert faktorfond, som søker å utnytte veldokumenterte risikopremier knyttet til faktorene; verdi, størrelse, momentum og lav volatilitet. Porteføljen er sektor- og regionnøytral, likevektet på faktornivå, og vil normalt bestå av 300-400 store og mellomstore aksjeselskaper. Fondet forvaltes i tråd med Storebrands prinsipper for bærekraftige investeringer.
Odin Global C (Indeks-uavhengig) - Fondet er et indeksuavhengig globalt fond og kan fritt investere i selskaper over hele verden. Fondet investerer i utvalgte selskaper på tvers av regioner, land og bransjer. 

DNB Teknologi (Teknologi) - er et aktivt forvaltet aksjefond som hovedsakelig investerer i aksjer innenfor sektorene teknologi, media og telekommunikasjon, notert på børser og regulerte markeder over hele verden. Investering i DNB Teknologi gir normalt en bred eksponering mot de digitale selskapene i verden.
Øhman Global Growth (Teknologi/Vekst) - er et aktivt forvaltet globalt fond som investerer i selskaper som utvikler eller har høy bruk av informasjonsteknologi og har høy forventet vekst i alle typer bransjer.Fondet investerer normalt i 30 til 50 selskaper i forskjellige land og bransjer. Avstår fra å investerer i selskap som vurderes som uetiske. Bærekrafts-aspekter (ESG) som miljø, sosial bærekraft og eierstyring og selskapsledelse er eksplisitt en del av investeringsprosessen for fondet og dette analyseres kontinuerlig og påvirker alle fondets investeringer.
DNB Finans (Global Finans) - er et aktivt forvaltet aksjefond som hovedsakelig investerer i aksjer innenfor finanssektoren og annen beslektet virksomhet, notert på børser og regulerte markeder over hele verden. Investering i DNB Finans gir normalt en bred eksponering på tvers av undersektorer og regioner, men har vanligvis stor eksponering mot enkeltselskaper.
Fondsfinans Utbytte (Utbyttefond) - er et aktivt forvaltet aksjefond som i hovedsak investerer i norske børsnoterte aksjer. Fondet vil fortrinnsvis investere i kvalitetsselskaper med høy kapitalavkastning, solid balanse og langsiktig potensial til å utbetale utbytte (etter forvalters vurdering). Forvaltningen preges av høy aktiv andel og langsiktighet. Fondsfinans Utbytte vil passe investorer som søker eksponering mot det norske aksjemarkedet, og verdsetter de defensive egenskapene som kvalitet- og utbyttefaktorene representerer.

Kandidatlisten - Aksjefond som ligger på "vurderingslisten" og som jeg følger med på

Kravene til et aksjefond som kommer på denne listen, er stort sett at de skal ha minst 3 stjerner hos Morningstar; aller helst 4 eller 5, og IKKE allerede være en del av fondsporteføljen min. De skal også være stort sett være allment tilgjengelig på alle spareplattformer. Hvis ikke blir dette markert.

Kort forklaring Morningstar-stjerner:
Morningstar Rating baserer seg på fondenes historiske avkastnings- og risikotall fratrukket kostnader. Tildeling av stjerner, fra en til fem, skjer relativt innenfor den kategorien som fondet tilhører. "Morningstar Rating har som hovedmål å kunne raskt skille ut de forvalterne som har skapt historisk merverdi i forhold til sine konkurrenter". 

De 10 prosent beste fondene får fem stjerner, 22,5 prosent får fire stjerner, 35 prosent får tre stjerner, 22,5 får to stjerner de siste 10 prosent får en stjerner. Alle fond som er tilgjengelig for salg i Europa kategoriseres og vurderes opp mot hverandre. Aksjefond som er yngre en tre år får ikke tildelt stjerner.

Husk imidlertid at dette er et analytisk verktøy fra Morningstar og når fondene er plukket ut til kandidatlisten, så er er det også brukt skjønn (min oppfatning), vurdering av spredning på ulike fondstyper, regioner og bransjer. Du kan ikke stole blindt på Morningstars vurderinger, men setter du deg inn i dette, så er det en utmerket måte å plukke fond på. Jeg har også pris på fondene i tankene, før de plasseres på kandidatlisten.

The index fund is a sensible, serviceable method for obtaining the market’s rate of return with absolutely no effort and minimal expense. (John Bogle)

Oppsummert - Oktober 2021

  • Hvordan har oktober vært? *
    • Positiv utvikling for det nordiske indeksfondet.
    • Positiv utvikling for det europeiske indeksfondet.
    • Svak positiv utvikling totalt sett for de globale indeksfondene.
    • Svak negativ utvikling for det globale faktorfondet. (Storebrand Global Multifactor)
    • Sterk positiv utvikling for det aktivt forvaltede utbyttefondet. (Fondsfinans Utbytte)
    • Sterk negativ utvikling for aktivt forvaltet globalt teknologifondet. (DNB Teknologi)
    • Positiv utvikling for aktivt forvaltet globalt teknologifond. (Öhman Global Growth)
    • Positiv utvikling for det aktivt forvaltede globale aksjefondet. (Odin Global C)
    • Positiv utvikling for det aktivt forvaltede globale finansfondet. (DNB Finans)

      * Jeg vurderer det slik at en +/- på 3 % i løpet av 1 måned, er en sterk utvikling.
By investing over time, investors are basically diversifying the timing risk in regards to the market – i.e. not buying at the top before a huge market crash or bad earnings announcement by a company, and they are likely to win in the long run, be it rain or shine.
  • Det er mye snakk både i media og sosiale medier, om markedsfall og korreksjon i et historisk høyt priset marked. I slike tider er det spesielt viktig å følge planen og ha som motto: "Keep Calm and Invest". Har skrevet en egen artikkel om dette i august, bygget på en annen artikkel jeg skrev, når korona-situasjonen begynte å utvikle seg:
    Fondssparing i tider med frykt og uro i markedene (bloggen, 20.08.21), der oppsummeringen er:
    • Hold deg til planen!
    • Spar systematisk og jevnlig - helst i en månedlig automatisert spareavtale!
    • Spre investeringene dine!
    • Sitt gjennom opp- og nedturer i markedene!
Investing, like many things, often involves taking the thorns with the roses. Over dozens of years and through all investment literature there is one golden thread–the evidence clearly favours time in the market over timing the market (Morningstar)
Med vennlig sparehilsen fra Svein - Consilum Futurum! (planlegg for framtiden)

Ansvarsfraskrivelse (disclaimer): På denne bloggen gir vi ingen råd, men deler kunnskap og erfaringer. Du må gjøre dine egne valg når du skal gjøre dine investeringer. Agerer du på synspunkter eller kommentarer på bloggen, må du ta ansvar for det selv. Det kan også oppstå feil i artiklene, da detaljene til tider er mange og noe kan "glippe". Da er jeg takknemlig for tilbakemelding på det!   

Kommentarer

  1. Anonym4. november 2021 kl. 23:02

    Voldsomt mye tekst. Det endte med scrolling og lite svar. Mulig det er jeg som er treg, men hvor mye har du inne, og hva er resultatet?

    Ok, lest litt mer nå. Dette er definitivt ikke "FONDSBLOGGEN FOR FOLK FLEST". Dette er "FONDSBLOGGEN FOR OVER SNITTET UTANNEDE FOLK SOM ELSKER Å DYPDYKKE I DATA OG LESE ET RESONNOMET SOM TILSVARER EN BACHELOROPPGAVE HVER MÅNED" Altså, lite å hente for grasrota som sier opp Netflix om de krever at du skal se intro og rulletekst :-) Men lykke til! (sic)

    SvarSlett
    Svar
    1. Svein Frøystad5. november 2021 kl. 07:21

      Takk for tilbakemelding. Jeg har lagt meg på en mal som jeg oppdaterer hver måned med data. Mange setter pris på mer enn at man bare lister sine fond og valg. Forsøker å sette det inn i en litt større kontekst.

      Får stort sett positiv tilbakemelding, men sitter også pris på konstruktiv kritikk. Er opptatt av å formidle kunnskap og innsikt, men jeg kan gjerne gjøre forenklinger. Hva er det du synes har verdi? Hva er nyttig for deg i en slik type oppdatering?

      Jeg har fått mange tilbakemeldinger, bla fra unge folk, som har blitt inspirert til å starte med sparing og investering i fond. Og jeg må innrømme at jeg nok skriver til de som kan holde ut mer enn ingressen i en nettavis. Så "folk flest" her er nok de som er litt interessert i litt utover de vanlige overskriftene. Jeg legger også mye arbeid i artiklene.

      Håper for øvrig at også andre typer artikler på bloggen kan være nyttige og gi innsikt. Det er lagt vekt på et enkelt og ikke-akademisk språk uten at det går inflasjon i faguttrykk (jeg er ikke økonom).


      Vennlig hilsen Svein

      Slett
  2. Brandvoldh7. november 2021 kl. 19:22

    Hvor mye han har inne og hva resultatet er vises jo i hvert innlegg. Denne bloggen er fremragende, spesielt for de som liker indeksfond. Fondsbloggeren har inspirert meg og sikkert mange andre til sparing. Det siste innlegget påvirket meg i riktig retning til å ha en god fordeling av indeksfondene mine. Innleggene om Common Sense Investing var også veldig bra og bidrar til at man unngår å ta feil avgjørelser og dermed tape penger. Stå på, gleder meg allerede til neste innlegg!

    SvarSlett
  3. Svein Frøystad8. november 2021 kl. 17:12

    Kjekt å høre og takk for hyggelig tilbakemelding!

    Med vennlig hilsen Svein

    SvarSlett

Legg inn en kommentar

Populære innlegg fra denne bloggen

Fondsavkastning for folk flest 1. kvartal 2025

I denne artikkelen presenteres en analyse av avkastningen til fond som er blant de mest populære sparevalgene for nordmenn. Dette er basert på statistikk fra fondsforvaltere og avkastningstall fra Morningstar, og gir en oversikt over utviklingen i aksjemarkedene og hvordan denne har påvirket avkastningen for ulike fondstyper. Jeg har også satt sammen 5 ulike fondsporteføljer, som vi vil følge i denne rapporten framover. Dette tar jeg med for å gjøre det praktisk og anvendbart, der du også kan få litt tips og ideer til ulike typer porteføljer. Avslutningsvis vil denne kvartalsrapporten oppsummere de hovedfunnene som framkommer i fondsoversiktene, og presentere en enkel investeringsplan som gir deg som leser noen praktiske råd for fremtidig sparing. Lesetid artikkel: 5-10 minutt  -  CoPilot  har gjort avkastnings-beregningene for porteføljene og artikkelbildet er generert av KI. Kortfattet oversikt over kvartalsrapporten Oversikt over utviklingen i aksjemarkedene Begrunnels...
7 kommentarer
Les videre»

Hvilke norske aksjefond for folk flest har slått indeksen?

Skal du velge aktive eller passive aksjefond til porteføljen din? Ja, takk begge deler, vil jeg si med en gang, og jeg skal begrunne dette i denne artikkelen. På samme tid holder jeg fast på, slik jeg har skrevet om i mange år, at fundamentet for din sparing bør være i et billig globalt indeksfond. Lesetid artikkel: 6 minutt - CoPilot og Gemini har vært medforfatter av artikkelen og generert artikkelbildet. I følge Morningstar registrerte indeksfond innstrømninger på 747 milliarder dollar globalt i 2022, mens deres aktivt forvaltede motparter tapte 1.276 milliarder dollar. Med det klarte indeksfondene å øke sin andel av det globale markedet med 2,3% til 38%. Dette har ikke vært en kortsiktig trend, da indeksfondenes markedsandel vokste med omtrent 1% per år mellom 2008 og 2013, for så å ta fart og øke med 2% per år fra 2015 til 2020. I 2021 og 2022 økte indeksfondenes markedsandel av totale forvaltede aktiva med henholdsvis 2,45% og 2,31%. Flere og flere velger indeksfond! Forskning vi...
Legg inn en kommentar
Les videre»

Hvor mye sparer folk flest i måneden?

Bergens Tidende stiller spørsmålet: "Hvor mye sparer du i måneden?" til 12 tilfeldige personer på gaten i Bergen, og publiserer resultatet i en artikkel 22. september 2024. Et slikt tilfeldig utvalg av mennesker "på gaten" gir jo ikke et statistisk riktig bilde av befolkningen, men det er interessant å lese svarene! Og alle sparer litt eller imponerende mye hver måned. Fra 200 kroner til 8000 kroner pr måned. Til ulike formål. Og folk fra de fleste aldersgrupper er med. Artikkelen poengterer også noe som jeg synes er svært gledelig: " De siste fem årene har antall spareavtaler i fond økt med hele 90 prosent. Halvparten av alle nordmenn sparer nå i fond ." Og kanskje kan du bruke mine innspill her for å motivere familie, venner og kollegaer til å komme i gang med systematisk sparing i fond! 😀👍 Lesetid artikkel: 8 minutt. I pressemelding fra Klarna i høsten 2023 framkommer det at nordmenn globalt er i toppsjiktet når det gjelder sparing og investeringer. H...
1 kommentar
Les videre»

Hvordan bør den som sparer i fond reagere på børsfall?

De som jevnlig leser min blogg, vil nok ha merket seg at jeg forsøker å spre faktabasert optimisme om det å være en langsiktig fondsinvestor. Et av mine favoritt-sitater er av  Charlie Munger , som sier at de store pengene ligger ikke i kjøp og salg, men i ventingen. I å være tålmodig. I å være investert. I å vite at markedene svinger, men historisk når nye all time highs over tid.  Benjamin Graham  har sagt at det ikke er markedet som er din verste fiende, men du selv. Din langsiktige plan er til enhver tid truet av din evne til å takle svingninger, og ikke minst fall i markedsverdier. Korreksjoner er imidlertid noe som over tid er helt normalt, og vi skal se litt på akkurat dette i denne artikkelen. Og hvorfor det faktisk også kan være bra for din portefølje. Artikkelen er skrevet med Bing Chat som CoPilot, men kvalitetssikret av artikkelforfatter. Lesetid artikkel: 10 minutt. Bildet er laget med hjelp av AI i Bing Chat fra Microsoft Denne artikkelen er bygget på og ins...
6 kommentarer
Les videre»

Når er et rentefond aktuelt for porteføljen?

Rentefond har vært litt i vinden de siste månedene. Det har vært noen medieoppslag, der analytikere har uttalt eksempelvis følgende: "Nå satser flere på alternativ til aksjer", "Bedre utsikter for renteplasseringer?" og "Rentene øker og børsene faller". Flere podcaster har også satt fokus på rentefond og hva man kan forvente av utvikling i disse, med stadig stigende renter. Noen vil også hevde at det er smart å ta ned risikoen i porteføljen og å sikre deler av kapitalen i rentefond. Det gjør de store pensjonsleverandørene. Med høy inflasjon vil i alle tilfelle penger på bankkonto tape seg i verdi. Er bankrenten på 1 % og inflasjonen på 5 %, så har du en negativ utvikling for kapitalen din på 4 %. Da vil rentefond i noen tilfeller være et godt alternativ til banksparing, for å oppnå noe mer avkastning, fortsatt med rimelig lav risiko. På denne bloggen skriver jeg stort sett om aksjefond, men jeg har fått noen spørsmål om rentefond og forsøker derfor å skriv...
14 kommentarer
Les videre»